Sandro Maje racheté par le géant chinois Shandong

Alors qu'une introduction en Bourse de Sandro Maje Claudie Pierlot (SMCP) était envisagée par son actionnaire majoritaire KKR, il s'agirait finalement d'un rachat par l'industriel Shandong Ruyi pour l'expert français du luxe accessible. Prophète du textile en son pays, le chinois monte à 80 % au capital de SMCP et valoriserait l'entreprise autour de 1,3 MD€. Les fondatrices des marques et le sponsor américain KKR réinvestiraient en tant que minoritaires dans le cadre de cette acquisition. Ce sera dans tous les cas une belle sortie partielle pour le financier qui avait racheté la cible à LVMH pour 650 M€ il y a trois ans (65 % du capital). Ce joli coup s'explique notamment par les très bons résultats de SMCP en 2015 : progression des revenus de 33 % à 675 M€, doublée d'une marge de 15,8 %.

Conseils fondatrices : juridiques : Hoche Avocats, SVZ ; financier : Edmond de Rothschild CF ; conseil juridique acquéreur : Latham ; conseil juridique KKR : Bredin Prat ; conseil juridique managers : Mayer Brown

FS